华邦电EPS 上看1.24元

华邦电EPS 上看1.24元

记忆体厂华邦电（2344）近期业绩稳健，法人推估其今年每股纯益可能落在0.85元左右，而明年随着下半年产能规模扩大，每股纯益可能进一步上看1.24元。

华邦电今年上半年每股纯益0.4元，法人认为下半年虽然该公司产能尚未扩充完成，但受惠于近期记忆体市场价格走扬，表现应当会优于上半年。华邦电到第2季底净值为11.4元，但26日股价小跌，收在10.2元，外资对其结束连四买，转为小幅卖超，该公司目前股价还低于净值。

华邦电已连九季合并毛利率维持在28%以上，甚至几度突破30%。该公司过去有多年的技术升级空窗期，但已规划要升级至3X奈米制程，华邦电预期，产能陆续升级至3X奈米后，预期后续毛利率还有改善空间。

同时，华邦电正扩建无尘室，预计建置完成后，今年12月可开始进驻机台，于明年第2季投产，第3季就能开出新产能，再扩大营收规模。

华邦电主要产品包括利基型记忆体、行动记忆体与快闪记忆体，其中利基型记忆体占比最高，华邦电希望DRAM与Flash业务的业绩占比在未来能逐渐拉近，同时行动记忆体的比重也能持续提升。