AI推理引爆全球存储危机：HDD与SSD双双告急

人工智能推理应用的迅猛发展，正掀起一场全球范围的存储“军备竞赛”。慧荣科技总经理苟嘉章指出，自2024年起，AI推理需求强势崛起，其资本支出已明显超过训练阶段，并预计在2026年进一步大幅增长，成为本轮存储缺货潮的核心推手。

在AI服务器动辄处理TB级数据的背景下，高容量存储成为刚性需求。然而，传统硬盘（HDD）却意外成为整个供应链中最脆弱的一环。目前全球HDD供应商仅剩2至3家，产业高度集中。经历疫情期间的超额下单后，厂商对扩产极为谨慎，普遍采取“按订单生产”模式，无法灵活应对突发需求。这导致HDD交货周期普遍长达一年以上，严重制约数据中心扩容节奏。

值得注意的是，尽管固态硬盘（SSD）技术不断进步，但苟嘉章强调，AI服务器所需的数据吞吐量和存储规模远非DRAM或高带宽存储器（HBM）所能承担。以数据中心热存储为例，当前全球NAND闪存产能尚不足热存储需求的十分之一。他明确判断：未来十年内，SSD仍无法完全取代HDD在大容量存储场景中的地位。

更严峻的是，由于难以获得足量HDD配额，尤其是中国客户转向大规模采购高容量企业级SSD，进一步加剧了闪存市场的紧张局面。2025年第二季度以来，中国市场对64TB、128TB SSD的需求激增，北美厂商则加速布局128TB至256TB产品，推动NAND技术路线从TLC快速转向更高密度的QLC。

消费端同样推波助澜。苹果iPhone 17系列已全面取消128GB版本，高端机型存储容量提升至2TB，带动智能手机平均存储容量持续攀升。苟嘉章预计，这一趋势将使2026年智能手机存储位元需求增长达35%。

面对HDD与SSD双线吃紧的局面，科技巨头纷纷采取“包产能”策略，直接与原厂锁定长期供应。这场由AI推理驱动的存储危机，短期内难见缓解，已成为决定企业能否在人工智能时代占据先机的关键战场。